1. 中国牛肉进口配额即将耗尽，澳大利亚面临55%惩罚关税，全球牛肉供需格局重构。00:08:55 2. 西非天气恶化叠加厄尔尼诺风险，可可期货逼近5000美元/吨，市场忧重演2024年暴涨。00:19:10 3. 中美大豆贸易回暖，但2500万吨年购协议执行滞后，统计口径争议未解。汽车相关00:26:23 4. 中国汽车业进入存量博弈“决赛”，新能源销量下滑、分化加剧，盈利与资本信心双崩塌。00:38:14 5. 欧盟贸易保护从纯电扩至插混及化工，中国车企加速欧洲建厂以规避关税。AI相关00:46:49 6. 智谱AI凭GLM-5.2及马斯克互动引爆港股，成首个万亿市值独立AI公司。01:05:04 7. 腾讯AI投入侵蚀利润，用户时长被抢占，股价暴跌近四成，AI转型成败系于姚顺雨。01:14:33 8. 韩国宣布5760亿美元芯片AI战略，市场忧产能过剩，三星、SK海力士股价反跌。消费相关01:22:37 9. 匹克拖欠赞助款及员工薪资丑闻曝光，退市战略失误与经营危机浮现。01:32:56 10. 耐克DTC失败致库存积压、品牌溢价崩塌，大中华区七季连跌，股价创十一年新低。01:41:54 11. 中国经济“供强需弱”分化：出口与高科技制造强劲，消费与房地产投资走弱。01:53:13 12. 全球及中国科技企业掀起AI裁员潮，资源从传统岗位向AI核心领域转移。宏观经济02:07:54 13. 陆家嘴论坛推进人民币国际化与上海金融中心建设，同时强调防范系统性风险。02:15:14 14. 今年地方债发行创历史新高，但资金主用于化债，基建投资增速明显回落。